Tsindrio eto raha ity ny fanambaranao an-gazety!

Ny Vondrona LATAM Airlines izao dia mametraka drafi-pandaminana amin'ny toko faha-11

Mpanoratra Linda S. Hohnholz

Ny LATAM Airlines Group SA sy ny mpiara-miasa aminy any Brezila, Chile, Kolombia, Ekoatera, Però, ary Etazonia dia nanambara androany ny fametrahana ny Drafitry ny Fandaminana ("Dika"), izay maneho ny lalana hivoahan'ny vondrona amin'ny Toko 11 mifanaraka amin'ny lalàna amerikana sy Shiliana. Ny Drafitra dia miaraka amin'ny Fifanarahana Fanohanana Fanavaozana ("RSA") miaraka amin'ny Vondrona Parent Ad Hoc, izay vondrona mpampindram-bola tsy azo antoka lehibe indrindra amin'ireo trangan'ny Toko faha-11 ireo, ary ny sasany amin'ireo tompon'andraikitra ao amin'ny LATAM.

Print Friendly, PDF & Email

Ny RSA dia mirakitra ny fifanarahana eo amin'ny LATAM, ireo tompon'ny 70% amin'ny fitakiana tsy azo antoka sy ny tompon'ny 48% amin'ny 2024 sy 2026 US Notes voalaza etsy ambony, ary ny tompona petrabola sasany mitazona mihoatra ny 50% amin'ny petra-bola iombonana, miankina amin'ny fanatanterahana ny antontan-taratasy voafaritra mazava ataon'ny andaniny sy ny ankilany ary ny fahazoana ny fankatoavan'ny orinasa avy amin'ireo tompon'ny petra-bola ireo. Araka ny fanaon'izy ireo nandritra ny dingana, ny orinasa rehetra ao amin'ny vondrona dia manohy miasa araka ny fepetra momba ny dia sy ny fangatahana fahazoan-dàlana.

“Ny roa taona farany dia niavaka tamin'ny fahasahiranana nanerana an'izao tontolo izao – namoy namana sy fianakaviana, mpiara-miasa ary olon-tiana izahay. Ary nivezivezy izahay satria ny sidina eran-tany sy ny fitsangatsanganana dia nampijanona virtoaly noho ny krizy lehibe indrindra niatrika ny indostriantsika. Na dia mbola tsy vita aza ny dingana ataonay, dia nahatratra ny dingana lehibe amin'ny lalana mankany amin'ny hoavy ara-bola matanjaka kokoa izahay, "hoy i Roberto Alvo, Tale Jeneralin'ny LATAM Airlines Group SA. dingana fanelanelanana matanjaka hahatratrarana izany vokatra izany, izay manome fiheverana manan-danja ho an'ny mpandray anjara rehetra sy rafitra iray izay mifanaraka amin'ny lalàna Amerikana sy Shiliana. Ny fampidiran'izy ireo renivola vaovao manan-danja ao amin'ny orinasantsika dia porofon'ny fanohanan'izy ireo sy ny finoany ny hoavy maharitra. Feno fankasitrahana izahay noho ny ekipa miavaka ao amin'ny LATAM izay niatrika ny fisalasalana tao anatin'ny roa taona farany ary nahafahan'ny orinasanay niasa sy nanompo ny mpanjifanay araka izay azo atao.

Drafitra Overview

Ny drafitra dia manolotra ny fampidirana $ 8.19 lavitrisa ao amin'ny vondrona amin'ny alàlan'ny fifangaroan'ny vola vaovao, ny vola azo ovaina ary ny trosa, izay ahafahan'ny vondrona miala amin'ny Toko 11 miaraka amin'ny renivola mifanaraka amin'ny fanatanterahana ny drafitr'asany. Rehefa nipoitra, ny LATAM dia antenaina hanana trosa mitentina eo amin'ny $7.26 lavitrisa1 eo ho eo ary $2.67 lavitrisa ny liquidity. Ny vondrona dia nanapa-kevitra fa ity dia enta-trosa mpandala ny nentin-drazana sy ny liquidity sahaza ao anatin'ny vanim-potoana fisalasalana mitohy ho an'ny fiaramanidina eran-tany ary hametraka tsara kokoa ny vondrona handroso.

Amin'ny ankapobeny, ny Plan dia mamaritra fa:

• Rehefa voamarina ny Drafitra, ny vondrona dia mikasa ny hanolotra 800 tapitrisa dolara ny tolo-dalàna iombonana, misokatra ho an'ny tompon'andraikitra rehetra ao amin'ny LATAM mifanaraka amin'ny zony mialoha araka ny lalàna Shiliana manan-kery, ary tanteraka ny ambadiky ny antoko mandray anjara amin'ny RSA, miankina amin'ny ny fanatanterahana ny antontan-taratasy marim-pototra ary, mikasika ireo tompona petra-bola mihemotra, ny fandraisana ny fankatoavan'ny orinasa;

• Kilasy telo miavaka amin'ny vola azo ovaina no havoakan'ny LATAM, izay samy hatolotra mialoha ho an'ny tompon'ny LATAM. Raha toa ka tsy nosoniavin'ny tompon'andraikitra ao amin'ny LATAM mandritra ny vanim-potoanan'ny zo mialoha:

o Convertible Notes Class A homena ho an'ireo mpampindram-bola ankapoben'ny ray aman-dreny LATAM sasany tsy azo antoka amin'ny fanefana (dación en pago) ny fitakiana navelany araka ny drafitra;

o Convertible Notes Class B dia hovidian'ireo tompona petrabola voalaza etsy ambony; SY

o Convertible Notes Class C dia homena ireo mpampindram-bola amin'ny ankapobeny tsy azo antoka ho takalon'ny fitambaran'ny vola vaovao ho an'ny LATAM sy ny fampandehanana ny fitakian'izy ireo, iharan'ny famerana sy fitazonana sasany ataon'ireo antoko mihemotra.

• Ny naoty convertible an'ny kilasy B sy C dia homena, manontolo na amin'ny ampahany, amin'ny fiheverana ny fandraisan'anjaran'ny vola vaovao amin'ny sandan'ny totalin'ny $ 4.64 lavitrisa mitentina $ XNUMX lavitrisa izay natolotry ny antoko ao amin'ny RSA, miankina amin'ny fandraisan'ny RSA. ny fankatoavan'ny orinasa ;

• Ny LATAM dia hanangana trano fampindramam-bola vaovao mihodinkodina $ 500 tapitrisa ary manodidina ny $ 2.25 lavitrisa amin'ny fitambaran'ny famatsiam-bola vaovao amin'ny trosa, izay ahitana fampindramam-bola vaovao na fatorana vaovao; SY

• Nampiasa sy mikasa ny hampiasa ny dingana faha-11 ihany koa ny vondrona mba hamatsiana na hanitsiana ny fampanofana mialoha ny fanangonan-tsonia ataon'ny vondrona, ny fampindramam-bola mihodinkodina ary ny motera famatsiana.

fampahafantarana fanampiny

Ny fihainoana ny fankatoavana ny fahafenoan'ny fanambarana fanambarana toko faha-11 sy ny fankatoavana ny fomba latsa-bato dia antenaina hatao amin'ny Janoary 2022, miaraka amin'ny fotoana manokana miankina amin'ny tetiandron'ny Fitsarana. Raha ankatoavina ny fanambarana fanambarana, dia hanomboka ny fangatahana ny vondrona izay hikatsahany ny fankatoavana ny drafitra amin'ny mpampindram-bola. Mangataka ny fihainoana ny LATAM mba hanamafisana ny drafitra hatao amin'ny martsa 2022.

Raha mila fanampim-panazavana, LATAM dia namorona tranokala voatokana: www.LATAMreorganizacion.com, izay ahafahan'ny mpandray anjara mahita fampahalalana fototra fanampiny momba ity fanambarana ity. Ny vondrona koa dia nametraka antso an-tariby ho an'ny fanontaniana mifandraika amin'ny Toko 11, izay azo jerena amin'ny:

• (929) 955-3449 na (877) 606-3609 (Etazonia sy Kanada)

• 800 914 246 (Chile)

• 0800 591 1542 (Brezila)

• 01-800-5189225 (Kolombia)

• (0800) 78528 (Pero)

• 1800 001 130 (Ekoatera)

• 0800-345-4865 (Arzantina)

Manana mailaka natokana ho an'ny fanontaniana mifandraika amin'ny fandaminana indray ao amin'ny [email voaaro]

Ny LATAM dia manoro hevitra amin'ity dingana ity avy amin'i Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP ary Claro & Cia. ho mpanolotsaina ara-dalàna, FTI Consulting ho mpanolotsaina ara-bola, ary PJT Partners ho banky fampiasam-bola.

Ny Vondrona Parent Ad Hoc, izay tarihin'ny Sixth Street, Strategic Value Partners, ary Sculptor Capital, dia nanoro hevitra an'i Kramer Levin Naftalis & Frankel LLP, Bofill Escobar Silva, ary Coeymans, Edwards, Poblete & Dittborn ho mpanolotsaina ara-dalàna ary Evercore ho fampiasam-bola banky.

Ireo tompon'andraikitra voalaza etsy ambony ireo dia ahitana (a) Delta Air Lines, Inc., notoloran'i Davis Polk & Wardwell LLP, Barros & Errázuriz Abogados, ary Perella Weinberg Partners LP ho mpanolotsaina ara-dalàna sy banky fampiasam-bola, (b) ny Cueto Group sy ny Eblen Vondrona,2 notoloran'i Wachtell, Lipton, Rosen & Katz ary Cuatrecasas ho mpanolotsaina ara-dalàna, ary (c) Qatar Airways Investment (UK) Ltd., nanoro hevitra an'i Alston & Bird LLP, Carey Abrogados, ary HSBC ho mpanolotsaina ara-dalàna sy banky fampiasam-bola . Ny sasany amin'ireo tompona petra-bola ireo dia omena toro-hevitra amin'ny fahaizany manokana avy amin'ny Greenhill & Co., LLC ary ASSET Chile, SA ho mpanolotsaina ara-bola.

Print Friendly, PDF & Email

Momba ny mpanoratra

Linda S. Hohnholz

I Linda Hohnholz no tonian-dahatsoratr'izany eTurboNews nandritra ny taona maro.
Tiany ny manoratra ary mandinika ny antsipiriany izy.
Izy koa dia miandraikitra ny atiny premium rehetra ary ny famoahana gazety.

Leave a Comment

1 Comment

  • Explore the multidisciplinary solutions we have for your complex challenges and opportunities. Although individual states in the United States have laws that govern the relationship between debtors and their creditors, insolvency law.